光伏上网电价出台，国内市场或将快速启动：发改委8月1日出台光伏上网电价，国内光伏行业发展机制将发生重大改变。此前主要是通过特许权招标、金太阳工程等方式补贴光伏行业，未来将采用市场化机制推动光伏行业发展。德国2000 年出台上网电价法，光伏新增装机容量增长率达230%,预计国内光伏行业也将实现快速增长。国内西北地区日照丰富，目前上网电价高于去年特许权招标中标价格，随着组件成本下降，国内光伏电站已经可以实现微利，预计电力集团投资积极性提高；此外光伏电站出力特性好，发电高峰与用电高峰同比，对电网调峰和电网冲击小，易于接入。

欧洲政策趋于稳定，光伏市场长尾效应正在显现，全球光伏市场长期前景看好。上半年德国和意大利光伏补贴削减政策不确定，导致装机停滞，需求大幅萎缩；目前德国和意大利政策已经确定，且随着上半年组件价格大幅下滑，意大利光伏电站回报率可达20%,德国也达到10%左右，预计下半年安装需求将好转。光伏市场的长尾效应正在显现，中国、美国、日本和一些其他新兴市场光伏需求将快速增长，改变以往欧洲市场约占80%以上的状况。根据EPIA 预计，到2015 年乐观预计全球新增装机容量将达44GW,光伏市场长期前景看好。

光伏产业链竞争格局：多晶硅集中度或将提升，光伏设备进口替代持续。目前多晶硅产能持续扩张，预计到2012年前四大厂家GCL、OCI、Wacker 和Hemlock 的总产能超20 万吨，超过2010 年全年需求量的约17 万吨；随着多晶硅龙头产能扩张加速，未来多晶硅行业集中度或将继续提升。电池片和组件行业进入壁垒低，产品同质化严重，目前产能过剩，或许需要2-3 年左右来消化；光伏设备单晶炉已经完全实现国产化，多晶硅铸锭炉国产率逐步提升，准单晶技术也在研发和试用，未来有望实现国产化。